Macchiato's Night Market

針對台股今年產業發展，美林證券大陣仗派出 5位各產業分析師分析產業今年發展，美林證券認為今 (2007)年PC以及手機表現可能不如預期，而第 2季時面板、半導體產業，也在淡季影響下不會有突破性發展，不過若股價向下修正，可以逢低買進；點名宏達電 (2498-TW下單)、宏碁(2353-TW)、華碩 (2357-TW)、聯發科 (2454-TW)、瑞昱(2379-TW)、長興化工 (1717-TW)、中砂(1560-TW)以及亞泥(1102-TW)為美林首選。

美林證券科技分析師曾省吾指出，雖然第 1季電子股表現不如預期，不過NB表現相對持穩，緊接而來的第 2 季，短期內電子股不會有任何驚喜，約在一定範圍內整理；他指出，雖然去年PC表現相當不錯
，不過，相對今年表現也會比預期保守，而Dell面對未來宏碁異軍突起帶來的壓力，曾醒吾認為，未來NB版圖的重整還要觀察。

手機方面，受到Moto調降財測影響，手機族群表現也會不如預期，但是曾省吾指出，「一路走來美林堅持宏達電」，因此宏達電仍是美林的首選，也對宏碁、華碩的表現相當有信心。

針對面板業今年狀況，科技分析師蘇志凱指出， TFT-LCD今年第1季面對淡季比較辛苦，不過面板業者庫存持續改善，在目前在TV需求仍然強勁，以及韓國、台灣面板廠都以產量為主下，都對面板業長期而言具有正面挹注，很快面板業的復甦將會逐漸顯現。

半導體產業方面，美林證券半導體分析師程正樺認為，台灣半導體產業基本面相當健康，不過目前股價已經來到相對高點，預估第 2季淡季表現不會有任何驚喜；而第 3季在對IC設計影響最大的員工分紅即將正式上路，這部分的衝擊效應還需要觀察。

程正樺指出，第 2季半導體產業面對股價修正的壓力，不過投資人可在修正後逢低買進；IC設計中首選聯發科以及瑞昱，即使未來這 2檔個股股價向下修正，不過在基本面支撐下也只會小跌。

美林今年的「台灣產業科技高峰論壇」中，也有分析台灣房地產狀況，美林證券台灣產業策略分析師黃曉齡指出，目前台灣銀行的房貸利率很低，正因如此不僅帶動房地產熱絡，台灣房市也不會有大幅度下修的問題；不過她認為，今年營建股狀況並不如市場上那麼樂觀，股價也很難會看到像去一樣的榮景。

因此黃曉齡認為，投資上具資產題材的資產股會比營建股還要好，尤其這些在本業發展、擁有精華地段土地的資產股，在對自己土地開發有一定計畫下，未來的獲利表現成長可期。

而傳產方面，綜合產業分析師徐志偉說明，近年來傳產股在大陸佈局，從過去的專做外銷變成內需，加上在提升技術以及產品品質下，獲利方面也有亮眼的表現，像是長興化工以及中砂就是最好的例子。

徐志偉指出，全球乾膜光組劑產量最大的長興化工，以及模造玻璃成為今年營收成長動力的中砂，都是美林替投資人挖掘出來在全球具有競爭力的傳產；在中國成長概念股方面，目前中國水泥仍是供過於求，因此在中國政府全力發展西部下，亞泥最具發展機會。

新聞引用自鉅亨網